Рынок пшеницы России - это борьба с перегрузками и ценовым давлением

На первый взгляд кажется, что экспорт пшеницы из России в апреле не демонстрирует впечатляющей динамики. Но если приглядеться — цифры говорят об обратном. Отгрузки растут, прогнозы повышаются, конкуренты активизируются. Кто и почему пересматривает оценки, как изменились цены и чего ждать рынку в ближайшем будущем?

Слабый старт, мощный рывок: как оживился экспорт в середине апреля

Начало апреля не внушало оптимизма. Отгрузки шли вяло, а аналитики высказывались сдержанно. Однако ко второй неделе месяца ситуация начала разворачиваться. По данным «СовЭкона», с 7 по 13 апреля экспорт пшеницы составил 450 тыс. тонн — прирост относительно предыдущей недели (420 тыс. тонн) незначительный, но всё же положительный. Это стало первым сигналом разворота тенденции.

Именно этот сдвиг заставил аналитиков оперативно скорректировать оценки. АЦ «Русагротранс» увеличил прогноз апрельского экспорта с прежних 1,5–1,6 млн. тонн до 1,8–1,9 млн. тонн. Подъём объясняется возросшими отгрузками в Турцию и Иран — направления, которые ранее были менее активны.

Схожую позицию занимает и «СовЭкон», установивший прогноз на уровне 1,9 млн. тонн. Более осторожен ИКАР: его диапазон составляет 1,6–1,7 млн. тонн. Тем не менее, все эксперты отмечают, что апрель оказывается лучше ожиданий, и это важный маркер для всего рынка.

В то же время давление на рынок сохраняется. С 16 апреля экспортная пошлина на пшеницу увеличилась до 2 210,1 руб./т, что на 8,8% выше уровня предыдущей недели. Однако, несмотря на рост пошлины, внутренние цены и котировки в глубоководных портах остались практически на прежнем уровне. Это говорит о сбалансированности рынка и гибкости экспортной логистики.

Подешевело — и продалось: как ценовая политика влияет на позиции России

Экспортная цена на российскую пшеницу снизилась, и это тоже отразилось на динамике поставок. По данным цена на пшеницу (протеин 12,5%) с поставкой в апреле составила $250 за тонну на условиях FOB. Это на $2 меньше, чем неделей ранее. В условиях ожесточённой конкуренции даже такие сдвиги могут быть решающими.

На этом фоне поведение других стран выглядит разнонаправленным. Румынская пшеница выросла до $255/т (+$4), французская — до $252/т (+$10), аргентинская — до $250/т (+$5), американская — до $234/т (+$4). Австралийская пшеница подешевела до $247/т (–$2).

Итог: российская пшеница остаётся одной из самых дешёвых на мировом рынке. Это сохраняет её конкурентоспособность, особенно на традиционных рынках сбыта, но не гарантирует лидерство вечно. Тем более что погодные риски и курсовая нестабильность остаются важными факторами неопределённости.

По информации «СовЭкона», заморозки в Центральном федеральном округе в начале апреля не оказали значительного воздействия на состояние озимых культур. Однако ожидаемое потепление может ускорить потерю влаги из почвы, что увеличивает агрономические риски.

Особое внимание аналитики обращают на уровень запасов. На 1 апреля, по данным Росстата, сельхозорганизации обладали 9,7 млн. тонн пшеницы. Это на 33% меньше, чем год назад. Показатель не катастрофический, но заметный, и он напрямую влияет на будущие поставки и ценовые стратегии.

Доля падает, позиции крепнут: сезонный итог и вызовы 2024/25

Пока другие страны наращивают экспортные темпы, Россия продолжает удерживать лидерские позиции. Но удержание — не гарантия роста. В сезоне 2024/25, по оценкам АЦ «Русагротранс», доля России на мировом рынке пшеницы может снизиться с 28% до 22%. Основная причина — активизация конкурентов, прежде всего в Южной Америке и Евросоюзе.

Тем не менее, в абсолютных цифрах Россия остаётся на первом месте. По прогнозам, суммарный объём экспорта за сезон составит от 41,2 до 41,5 млн. тонн. Это выше предыдущего прогноза (40,8 млн. тонн), что подтверждает устойчивость экспортной инфраструктуры и стабильный спрос со стороны традиционных покупателей — Турции, Ирана, стран Северной Африки и Азии.

Российские трейдеры, несмотря на усиливающееся давление, демонстрируют гибкость: адаптируются к меняющимся условиям, маневрируют с логистикой и ценами, находят альтернативные каналы сбыта. И это помогает держать общий экспортный вектор на положительном уровне.

Однако расслабляться не стоит. Любое изменение — от пошлины до засухи — может изменить баланс. И хотя сейчас Россия сохраняет статус главного экспортёра, дальнейшее развитие ситуации зависит от множества переменных, например погодных, политических, экономических.

Аналитики внимательно следят за погодными сводками, уровнем влажности почвы, курсом рубля и торговыми решениями конкурентов. Все эти факторы формируют карту глобального зернового рынка.

Вывод очевиден: апрель стал не таким провальным, как ожидалось. Прогнозы повышены, отгрузки идут, цены пока держатся. Но за этими спокойными строками — жёсткая борьба за каждый контракт и тоннаж. Сезон 2024/25 покажет, сможет ли Россия не просто удержать позиции, а упрочить лидерство. Пока — всё к этому идёт.

Источник: «АПК Эксперт»